Ý nghĩa chỉ báo ATR
Ý tưởng về Average True Range (ATR), tạm dịch là “Khoảng dao động trung bình thực tế”, đã được Wells Wilder sáng tạo nên, và giới thiệu trong cuốn sách “Tư tưởng mới trong Hệ thống Kỹ thuật Giao dịch” của ông vào năm 1978. Trong hầu hết các tình huống, Average True Range không được sử dụng như một chỉ báo, mà nó được dùng để làm công cụ kiểm tra thực tế khi thiết lập các điểm dừng lỗ và mục tiêu chốt lời.
Từ “Range” trong tên của chỉ báo Average True Range được dùng đề cập đến phạm vi cao thấp của thanh giá trong mọi khung thời gian – có thể là theo khung từng giờ, khung 4 giờ, khung theo ngày,… Wilder đã quyết định đặt thêm từ “True” vào tên của chỉ báo thay vì chỉ dùng mỗi từ “Range”, để nhằm mục đích nói rõ về các khoảng trống trong Forex. Bởi lẽ thị trường Forex hoạt động gần như suốt 24 tiếng mỗi ngày, nên các khoảng trống hàng ngày sẽ xuất hiện chủ yếu vào ngày chủ nhật, khi mà thị trường Châu Á sẽ mở cửa phiên giao dịch đầu tiên trong tuần. Ngoài ra, thỉnh thoảng thì các khoảng trống cũng sẽ xuất hiện khi các sự kiện khác diễn ra (chẳng hạn như khi các ngân hàng trung ương đưa ra các tuyên bố hoặc khi các thông tin quan trọng như chế độ lương của Mỹ được công bố). Các khoảng trống cũng có thể xuất hiện trên các khung thời gian có chu kỳ ngắn hơn một ngày. Trên thực tế thì mọi khung thời gian đều tồn tại khoảng trống, tuy nhiên thì các khoảng trống này sẽ có thể nhận thấy rõ ràng nhất trên các khung thời gian ngắn.
Tìm hiểu về chỉ báo AVerage True Range
Nếu bạn không có phương pháp hiểu rõ các khoảng trống và đang có trong tay hai chu kỳ liên tiếp với phạm vi mức điểm cao-thấp giống hệt nhau, thì bạn sẽ không thể nhận ra rằng đã có sự kiện quan trọng gì diễn ra giữa khoảng trống của các thanh giá. Các khoảng trống không phải được sinh ra ngoài ý muốn. Khoảng trống xuất hiện là do có thông tin mới được công bố, làm tâm lý thị trường nảy sinh biến động. Chẳng hạn, nếu như bạn sẵn sàng mua EUR/USU tại mức giá 1,3500, nhưng hiện vẫn đang chờ tới mức 1,3490 và đột nhiên có tin tức có lợi cho đồng Euro được tung ra, bạn sẽ đổi mức giá Bid lại thành 1,3525. Chính sự tồn tại của các khoảng trống đã giúp các nhà giao dịch khác xác định được rằng đã có sự kiện lớn diễn ra. Tất nhiên là không phải khoảng trống nào cũng tạo ra hiệu ứng đoàn tàu, nhưng trong phần lớn trường hợp thì các làn sóng mua vào hoặc bán ra mới thường sẽ xuất hiện khi có khoảng trống. Tuy nhiên, chúng tôi cũng xin được nhắc nhở bạn rằng tình trạng ấy sẽ không duy trì quá lâu.
Ứng dụng chỉ báo ATR trong giao dịch Forex
Trước khi tiến hành tìm hiểu về cách tính toán của chỉ báo ATR, xin hãy coi nó là một chỉ báo trước đã. Biểu đồ dưới đây mô tả ATR 5-ngày và sau khi xu hướng tăng giá giảm. ATR bắt đầu giảm và tiếp tục giảm ngay cả sau khi giá ngừng giảm và hồi phục một chút. Average True Range giảm là một cảnh báo rằng tiền tệ nằm trong phạm vi giao dịch đi ngang (được đánh dấu bằng đường kẻ ngang màu vàng trên biểu đồ). Trọng điểm là: Average True Range giảm giá trị, có nghĩa rằng thị trường thiếu quyết đoán và chưa hình thành xu hướng cụ thể. Khi EUR/USD đang có xu hướng, thì chỉ báo ATR 5-ngày có giá trị ở mức khoảng 80 điểm. Sau khi giá giảm xuống ngưỡng phá vỡ thì Average True Range chỉ còn đạt mức 44. Xin chú ý rằng đã có một khoảng trống xuất hiện ngay sau khi giá đạt đỉnh và giảm. Khi vẽ các đường kẻ ngang trên biểu đồ, chúng ta suy luận rằng giá sẽ phải vượt qua mức đỉnh trước đó và “lấp đầy khoảng trống” trước khi có thể giả định rằng xu hướng tăng giá đã trở lại.Tại phần phía bên tay phải của biểu đồ, các bạn có thể quan sát thấy Average True Range đã tăng trở lại, thể hiện đã có nhiều hoạt động diễn ra đối với đồng tiền đang được xét này, thế nhưng nếu chỉ dựa mỗi vào việc Average True Range tăng điểm thì chưa thể giúp bạn có lý do chính đáng để mua vào.
Chỉ báo Average True Range với đường tuyến tính và đi ngang. Vùng xuất hiện khoảng trống trong chuỗi giá đã được khoanh tròn
Sau đây là cảnh báo cho bạn – đường Average True Range không tuân theo các đường xu hướng khác. Nhìn biểu đồ trên, bạn có thể quan sát thấy một vùng giá sai số chuẩn (đường tuyến tính) hướng lên trên, trong khi đó thì đường Average True Range lại biến động liên tục theo chiều ngang. Tương tự, bạn cũng có thể bắt gặp tình trạng mà các đường xu hướng khác thì đã hướng lên, nhưng đường Average True Range thì lại cứ “cắm đầu lao dốc” hoặc ngược lại. Xin chớ sử dụng đường Average True Range để xác định xu hướng của giá! Tuy nhiên dù sao thì Average True Range vẫn có ích, nhất là khi kết hợp với các chỉ số khác để xác nhận lại khi chưa thể xác định được xu hướng biến động của giá như trong ví dụ vừa nêu.
Chỉ báo định hướng trung bình (ADX) mà Wilder đưa ra đã sử dụng Average True Range trong công thức tính để kết hợp khái niệm phạm vi. Đường Average True Range đứng riêng lẻ chỉ là một cách thức trực tiếp để ước tính mức độ tham gia thị trường trong một động thái. Khi Average True Range có giá trị cao, có nghĩa là đang có rất nhiều giao dịch diễn ra. Ngược lại, khi Average True Range giảm hoặc ở mức thấp, có nghĩa là đang có ít đối tượng tham gia thị trường và thường thì sẽ báo trước hiện tượng breakout sắp diễn ra, tuy nhiên thì bạn sẽ không biết được breakout sẽ diễn ra theo hướng nào nếu chỉ dùng Average True Range.
Tính toán chỉ báo ATR
Hầu như tất cả các phần mềm hiện nay đều cung cấp Average True Range dưới dạng tiêu chuẩn, vậy nên bạn không cần thiết phải tự tính toán chỉ báo này. Tuy nhiên, việc nắm được cách tính của chỉ báo Average True Range cũng rất quan trọng. Nếu bạn lấy phạm vi mức giá cao-thấp của một tiền tệ trong 5 chu kỳ và tính giá trị trung bình, bạn sẽ thu được kết quả không đúng về phạm vi thực của mức giá nếu trong đó có tồn tại khoảng trống. Cụ thể, nếu như xuất hiện khoảng trống giữa mức giá đóng cửa của ngày hôm qua và mức giá mở cửa của ngày hôm nay, bạn cần phải đo lường khoảng cách giữa mức giá đóng cửa của ngày hôm qua với mức đỉnh của ngày hôm nay, chứ không còn dùng mức đáy như thông thường nữa. Việc này sẽ làm cho phạm vi cao-thấp của ngày hôm nay trở nên lớn hơn, và kể cả sau khi đã tính trung bình thì mức sai lệch này vẫn tác động làm mở rộng phạm vi của mức giá. Chính nhờ vậy, bạn sẽ thu được bức tranh toàn cảnh chính xác hơn về tâm lý của thị trường, hãy nhớ rằng khi phạm vi giá lớn hơn tức là thị trường đang hoạt động mạnh hơn.
Sử dụng chỉ báo ATR
Như đã lưu ý, Average True Range không được sử dụng nhiều làm chỉ số. Average True Range là thước đo độ biến động, khi Average True Range có giá trị thấp tức là đang có ít hoạt động và khi Average True Range ở mức cao nghĩa là thị trường nhiều hoạt động diễn ra. Breakout thường xuất hiện sau khi có biến động thấp, tuy nhiên chúng ta đã có chỉ báo khác thích hợp hơn để giúp đo lường việc này – đó là khi Dải Bollinger thắt lại (hiện tượng được John Bollinger đặt tên là “Nút thắt cổ chai”)
Câu hỏi:
Ý tưởng về Average True Range (ATR), tạm dịch là “Khoảng dao động trung bình thực tế”, đã được Wells Wilder sáng tạo nên, và giới thiệu trong cuốn sách “Tư tưởng mới trong Hệ thống Kỹ thuật Giao dịch” của ông vào năm 1978. Trong hầu hết các tình huống, Average True Range không được sử dụng như một chỉ báo, mà nó được dùng để làm công cụ kiểm tra thực tế khi thiết lập các điểm dừng lỗ và mục tiêu chốt lời.
Từ “Range” trong tên của chỉ báo Average True Range được dùng đề cập đến phạm vi cao thấp của thanh giá trong mọi khung thời gian – có thể là theo khung từng giờ, khung 4 giờ, khung theo ngày,… Wilder đã quyết định đặt thêm từ “True” vào tên của chỉ báo thay vì chỉ dùng mỗi từ “Range”, để nhằm mục đích nói rõ về các khoảng trống trong Forex. Bởi lẽ thị trường Forex hoạt động gần như suốt 24 tiếng mỗi ngày, nên các khoảng trống hàng ngày sẽ xuất hiện chủ yếu vào ngày chủ nhật, khi mà thị trường Châu Á sẽ mở cửa phiên giao dịch đầu tiên trong tuần. Ngoài ra, thỉnh thoảng thì các khoảng trống cũng sẽ xuất hiện khi các sự kiện khác diễn ra (chẳng hạn như khi các ngân hàng trung ương đưa ra các tuyên bố hoặc khi các thông tin quan trọng như chế độ lương của Mỹ được công bố). Các khoảng trống cũng có thể xuất hiện trên các khung thời gian có chu kỳ ngắn hơn một ngày. Trên thực tế thì mọi khung thời gian đều tồn tại khoảng trống, tuy nhiên thì các khoảng trống này sẽ có thể nhận thấy rõ ràng nhất trên các khung thời gian ngắn.
Nếu bạn không có phương pháp hiểu rõ các khoảng trống và đang có trong tay hai chu kỳ liên tiếp với phạm vi mức điểm cao-thấp giống hệt nhau, thì bạn sẽ không thể nhận ra rằng đã có sự kiện quan trọng gì diễn ra giữa khoảng trống của các thanh giá. Các khoảng trống không phải được sinh ra ngoài ý muốn. Khoảng trống xuất hiện là do có thông tin mới được công bố, làm tâm lý thị trường nảy sinh biến động. Chẳng hạn, nếu như bạn sẵn sàng mua EUR/USU tại mức giá 1,3500, nhưng hiện vẫn đang chờ tới mức 1,3490 và đột nhiên có tin tức có lợi cho đồng Euro được tung ra, bạn sẽ đổi mức giá Bid lại thành 1,3525. Chính sự tồn tại của các khoảng trống đã giúp các nhà giao dịch khác xác định được rằng đã có sự kiện lớn diễn ra. Tất nhiên là không phải khoảng trống nào cũng tạo ra hiệu ứng đoàn tàu, nhưng trong phần lớn trường hợp thì các làn sóng mua vào hoặc bán ra mới thường sẽ xuất hiện khi có khoảng trống. Tuy nhiên, chúng tôi cũng xin được nhắc nhở bạn rằng tình trạng ấy sẽ không duy trì quá lâu.
Ứng dụng chỉ báo ATR trong giao dịch Forex
Trước khi tiến hành tìm hiểu về cách tính toán của chỉ báo ATR, xin hãy coi nó là một chỉ báo trước đã. Biểu đồ dưới đây mô tả ATR 5-ngày và sau khi xu hướng tăng giá giảm. ATR bắt đầu giảm và tiếp tục giảm ngay cả sau khi giá ngừng giảm và hồi phục một chút. Average True Range giảm là một cảnh báo rằng tiền tệ nằm trong phạm vi giao dịch đi ngang (được đánh dấu bằng đường kẻ ngang màu vàng trên biểu đồ). Trọng điểm là: Average True Range giảm giá trị, có nghĩa rằng thị trường thiếu quyết đoán và chưa hình thành xu hướng cụ thể. Khi EUR/USD đang có xu hướng, thì chỉ báo ATR 5-ngày có giá trị ở mức khoảng 80 điểm. Sau khi giá giảm xuống ngưỡng phá vỡ thì Average True Range chỉ còn đạt mức 44. Xin chú ý rằng đã có một khoảng trống xuất hiện ngay sau khi giá đạt đỉnh và giảm. Khi vẽ các đường kẻ ngang trên biểu đồ, chúng ta suy luận rằng giá sẽ phải vượt qua mức đỉnh trước đó và “lấp đầy khoảng trống” trước khi có thể giả định rằng xu hướng tăng giá đã trở lại.Tại phần phía bên tay phải của biểu đồ, các bạn có thể quan sát thấy Average True Range đã tăng trở lại, thể hiện đã có nhiều hoạt động diễn ra đối với đồng tiền đang được xét này, thế nhưng nếu chỉ dựa mỗi vào việc Average True Range tăng điểm thì chưa thể giúp bạn có lý do chính đáng để mua vào.
Chỉ báo Average True Range với đường tuyến tính và đi ngang. Vùng xuất hiện khoảng trống trong chuỗi giá đã được khoanh tròn
Sau đây là cảnh báo cho bạn – đường Average True Range không tuân theo các đường xu hướng khác. Nhìn biểu đồ trên, bạn có thể quan sát thấy một vùng giá sai số chuẩn (đường tuyến tính) hướng lên trên, trong khi đó thì đường Average True Range lại biến động liên tục theo chiều ngang. Tương tự, bạn cũng có thể bắt gặp tình trạng mà các đường xu hướng khác thì đã hướng lên, nhưng đường Average True Range thì lại cứ “cắm đầu lao dốc” hoặc ngược lại. Xin chớ sử dụng đường Average True Range để xác định xu hướng của giá! Tuy nhiên dù sao thì Average True Range vẫn có ích, nhất là khi kết hợp với các chỉ số khác để xác nhận lại khi chưa thể xác định được xu hướng biến động của giá như trong ví dụ vừa nêu.
Chỉ báo định hướng trung bình (ADX) mà Wilder đưa ra đã sử dụng Average True Range trong công thức tính để kết hợp khái niệm phạm vi. Đường Average True Range đứng riêng lẻ chỉ là một cách thức trực tiếp để ước tính mức độ tham gia thị trường trong một động thái. Khi Average True Range có giá trị cao, có nghĩa là đang có rất nhiều giao dịch diễn ra. Ngược lại, khi Average True Range giảm hoặc ở mức thấp, có nghĩa là đang có ít đối tượng tham gia thị trường và thường thì sẽ báo trước hiện tượng breakout sắp diễn ra, tuy nhiên thì bạn sẽ không biết được breakout sẽ diễn ra theo hướng nào nếu chỉ dùng Average True Range.
Tính toán chỉ báo ATR
Hầu như tất cả các phần mềm hiện nay đều cung cấp Average True Range dưới dạng tiêu chuẩn, vậy nên bạn không cần thiết phải tự tính toán chỉ báo này. Tuy nhiên, việc nắm được cách tính của chỉ báo Average True Range cũng rất quan trọng. Nếu bạn lấy phạm vi mức giá cao-thấp của một tiền tệ trong 5 chu kỳ và tính giá trị trung bình, bạn sẽ thu được kết quả không đúng về phạm vi thực của mức giá nếu trong đó có tồn tại khoảng trống. Cụ thể, nếu như xuất hiện khoảng trống giữa mức giá đóng cửa của ngày hôm qua và mức giá mở cửa của ngày hôm nay, bạn cần phải đo lường khoảng cách giữa mức giá đóng cửa của ngày hôm qua với mức đỉnh của ngày hôm nay, chứ không còn dùng mức đáy như thông thường nữa. Việc này sẽ làm cho phạm vi cao-thấp của ngày hôm nay trở nên lớn hơn, và kể cả sau khi đã tính trung bình thì mức sai lệch này vẫn tác động làm mở rộng phạm vi của mức giá. Chính nhờ vậy, bạn sẽ thu được bức tranh toàn cảnh chính xác hơn về tâm lý của thị trường, hãy nhớ rằng khi phạm vi giá lớn hơn tức là thị trường đang hoạt động mạnh hơn.
Sử dụng chỉ báo ATR
Như đã lưu ý, Average True Range không được sử dụng nhiều làm chỉ số. Average True Range là thước đo độ biến động, khi Average True Range có giá trị thấp tức là đang có ít hoạt động và khi Average True Range ở mức cao nghĩa là thị trường nhiều hoạt động diễn ra. Breakout thường xuất hiện sau khi có biến động thấp, tuy nhiên chúng ta đã có chỉ báo khác thích hợp hơn để giúp đo lường việc này – đó là khi Dải Bollinger thắt lại (hiện tượng được John Bollinger đặt tên là “Nút thắt cổ chai”)
Câu hỏi:
- Chỉ báo ATR kết hợp
- a. Phạm vi cao nhất-thấp nhất
- b. Các lỗ hổng
- Chỉ báo ATR giúp đo lường
- a. Phương hướng.
- b. Biến động.
- Chỉ báo ATR giảm ngụ ý rằng:
- a. Có thay đổi trong chiều hướng
- b. Sắp có breakout